Son birkaç haftadır piyasa oynaklığının yakın zamanda ortadan kalkmayacağı açık. Peki yatırımcılar koşullar ne olursa olsun nasıl kar elde edebilir ve uyum sağlayabilir? İşte MoneyShow'un önde gelen uzmanları ve katkıda bulunanları tarafından önerilen üç strateji.
Borsa fiyatlarının fırlaması kadar heyecan verici çok az şey vardır. Bir anda iş merkezleriniz uçuruma sürükleniyor. Bir sonraki anda, bunun hızla arttığını görüyorsunuz ve ne olduğunu öğrenmek için çılgınca haber ajanslarını, sosyal medyayı veya finans kanallarını aramaya başlıyorsunuz.
Tek sorun ne? En büyük günlük artışlar genellikle boğa piyasalarında değil, ayı piyasalarında gerçekleşir!
Şuna baksana MoneyShow Günlük Tablosu Bu, Hulbert Ratings ve MarketWatch'tan alınan verilerle elde edildi. Nasdaq 100 Endeksi 100 yılında oluşturuldu. O tarihten bu yana işlem günlerinin yalnızca %1985'sı (16 ortasına kadar) ayı piyasalarında gerçekleşti.
Ancak en büyük "çıkış" günlerinin (yüzde 90 veya daha fazla artışlar) yüzde 10'ı ayı piyasalarında gerçekleşti. Aynı şey, yüzde 5 ve üzeri "roket" artışlarının büyük çoğunluğu için de geçerli.
Sonra, büyük endekslerin atası sayılan Dow Jones Endüstri Ortalaması var. Wikipedia'dan yüzdelik oranlara göre en büyük 10 günlük artışın yer aldığı bu tabloya bakın.
6'dan 10'sının 1929 ile 1933 arasında gerçekleştiğini görebilirsiniz... kalan ikisi Ekim 2008'de... sonuncusu ise Mart 2000'de gerçekleşti. En büyük artış %15.3 ile Mart 1933'te gerçekleşirken, onuncu en büyük artış %9.4 ile Şubat 1932'de gerçekleşti.
Piyasa geçmişini biliyorsanız, o dönemler hakkında da az da olsa bilgi sahibi olursunuz. Bu, tarihin en kötü Dow ayı piyasalarından bazılarının başlangıcında, sonunda veya sonrasında gerçekleşti!
9 Nisan gibi günleri gördüğünüzde ya da gün içinde ani bir artış olduğunda bunu aklınızda bulundurun. Kalıcı dönüşümün anahtarı sadece bir veya iki hızlı toparlanma değildir. Daha sağlam ve güçlü bir hareketin temellerini atabilecek sağlam bir temel oluşturma sürecidir.
Yakın zamanda bu zorlu piyasa ortamında gelir elde etmek için iki stratejiden bahsettim. Kapalı opsiyon satışı ve çıplak opsiyon satışı muhafazakar bir strateji olsa da bazı yatırımcılar "ayarla ve unut" yaklaşımını tercih ediyor. Neyse ki basit bir çözüm var: tahviller.
Daha önce tahvil yatırımı yapmamış olabilirsiniz, ancak bunu anlamak düşündüğünüzden daha kolaydır. Hisse senedi satın aldığınızda, bir şirketin bir kısmına sahip olursunuz. Ama tahvil satın aldığınızda şirketin alacaklısı olursunuz. Bir işletme sahibi olan herkesin bildiği gibi, alacaklılar sahiplerinden önce ödeme alırlar. Aksi takdirde alacaklılar işinizi elinizden alacaktır.
Tahvil, borç alan (şirket) ile borç veren (tahvil sahibi) arasındaki bir sözleşmedir. Şirket, tahvil sahiplerine belirli tarihlerde önceden belirlenmiş bir faiz tutarını ödemeli ve vade tarihinde krediyi tamamen geri ödemelidir. Hiçbir şart veya koşul bulunmamaktadır. Manevra imkânı yok. Şirket bu yükümlülüklerini yerine getirmezse temerrüde düşer ve iflas süreci başlar.
Eğer hisse senedinin fiyatı düşerse, tekrar yükselmesi ve sizi telafi etmesi için dua etmelisiniz. Tahvilin fiyatı düşse bile, bu "önemli değil", çünkü şirket, ne olursa olsun, tahvilin vade tarihinde tahvil başına 1,000 dolar ödeyecek. Yapmazlarsa temerrüde düşerler.
Tahvillerin çoğu inanılmaz derecede güvenlidir. Yatırım yapılabilir tahviller çok düşük bir oranda, %1'den çok daha az bir oranda temerrüde düşüyor. Yatırım yapılabilir seviyede olmayan tahviller, yüksek getirili veya "çöp" tahviller olarak da bilinir ve bunların yaklaşık %4'ü temerrüde düşer. Ancak bu temerrütlerin büyük çoğunluğu düşük notlu, CCC veya daha düşük notlu tahvillerden kaynaklanmaktadır. B- veya daha yüksek notlu bir tahvilin temerrüde düşme ihtimali çok düşüktür.
Son olarak tahvillerin en sevdiğim özelliği, belirli bir zaman diliminde ne kadar kazanacağınızı tam olarak bilmenizdir. Hisse senetlerinde asla böyle bir kesinliğe sahip olamazsınız.
Kısacası tahviller, borsadaki oynaklıktan etkilenmeden gelir ve güvenlik sağlar. Eğer borsadaki ani dalgalanmalar sizi strese sokuyorsa, paranızın bir kısmını bireysel tahvillere yatırmayı düşünebilirsiniz.
Son dönemdeki piyasa gerilemesi bazı harika temettü hisselerinin satışa çıkmasına neden oldu. Orta döngü enerji sektörü birkaç yıldır sıcak bir sektör oldu, bu da yüksek hisse senedi fiyatları ve düşük cari getirilerle sonuçlandı. Ben seviyorum Ovalar GP Holdings LP (PAGP).
PAGP, 31 Mart'ta yaklaşık %7'lik bir getiri elde etti. Şu anda hisse senedi fiyatı 2 dolardan fazla düştüğünden getiri %8'e yaklaşıyor. PAGP, Dividend Hunter portföyündeki en güçlü temettü büyüme şirketi olup, yıllık %10'un üzerinde büyüme göstermektedir. PAGP hisselerini satılık olarak satın almak büyük bir getiri ve gelecekte gelir artışı sağlar.
Son dönemde piyasalarda yaşanan gerilemeyi göz önünde bulundurarak portföyünüzün performansına bakmanız da iyi bir fikir olabilir. Bu genel bir piyasa düşüşü olsa da bazı sektörler ve hatta hisse senetleri diğerlerinden daha iyi performans gösterecek. Böyle bir durumla karşılaştığımda, cüzdan sağlığı kontrolü yapmak için Magnifi'yi kullanmayı seviyorum.
Önerilen eylem: PAGP satın alın.
